Aprovecho para compartir la parte “Value” de mi cartera (actualmente 10% del total) y exponerme a la crítica constructiva de la comunidad. ¿Qué opinión les merece? ¿Qué fondo quitarían o añadirían ustedes para una inversión a largo plazo?
Veo este fondo bastante recomendado últimamente.
Me pregunto si los que lo recomiendan y los que lo contratan tienen algún tipo de idea de que tipo de estrategia sigue este fondo.
Cada año siempre habrá un fondo/fondos que despunte y estará en todas las portadas. ¿Dónde han quedado fondos como el Old Mutual Global Equity Absolute Return, que estaba en boca de todos en 2.017? Si no recuerdo mal.
Ahora nos parece una broma de mal gusto.
No sé como de grande es su cartera, pero un 30 % de un 10 % es un 3,33 %, por ejemplo. De esta forma, el devenir de Magallanes European tampoco supondrá nada significativo sobre su cartera. Yo dudo mucho de que si quiere dedicar un porcentaje tan pequeño de la cartera a 4 fondos (3 de corte value; El DWS no lo conozco), no sería mejor comprar un etf value.
Un saludo, simplemente es una opinión en voz alta.
Tiene usted toda la razón pero aun ando buscando un método o idea que me permita reducir el numero de fondos de mi cartera. La verdad a nivel personal creo que tengo buenos fondos y no me decido a desechar ninguno.
Estimado @Carreradefondo, fíjese que tenemos la costumbre de dirigirnos a los demás de “ usted”. No está escrito en ningún sitio ,pero forma parte de la ley de usos y costumbres de + D, sin otro fin que recordarnos a todos que el respeto es uno de los principios fundamentales de este foro.
Un cordial saludo
No tenga prisa, mucha gente empieza con más de 30 y luego acaba (o no) con muchos menos!
Tiene usted toda la razón, ciertamente es una buena costumbre no presente en otros medios o webs y por ello me fue fácil de olvidar. Sin más, disculpen.
Saludos cordiales.
¿Sería tan amable de recordarnos alguno? Se han mencionado a lo largo de varios hilos, pero si alguien tiene alguno en su mente nos ahorrará mucho tiempo.
Off topic
Saludos cordiales.
Permítanme dar mi opinión respecto a este hábito: al principio lo cumplía simplemente para adaptarme a la costumbre del foro aunque no le veía ningún sentido, me parecía encorsetado; sin embargo, poco a poco me di cuenta de que ayuda mucho a conseguir y mantener un buen ambiente.
Algo así como el hecho de alegrarse cuando te sonríen y no necesitar esperar a sonreír hasta cuando ya estés alegre.
Entre otros, me gusta mucho:
VBR Vanguard Small-Cap Value ETF. ( TER 0,07 %) que invierte 100 % en small caps value USA.
VSS Vanguard FTSE All-Wld ex-US SmCp ETF( TER 0,11 %) que invierte 100 % en small caps EX USA. Éste ya no tiene sesgo value sino blend.
Si preferimos formato fondo de inversión pues el Vanguard Global Small Caps, que es de tipo blend. A éste hago aportaciones mensuales recurrentemente. Pienso que a largo plazo va a ser muy difícil de batir.
https://www.morningstar.es/es/funds/snapshot/snapshot.aspx?id=F00000T1HQ&tab=3
Donde tiene contratado el vanguard? En my investor?
¿No cree que está muy correlacionado con el Vanguard Global Stock?
Al final tiene mayor volatilidad y coste para acabar en el mismo sitio.
Cuando se tienen fondos con más de 1000 empresas es muy difícil separarse de la media o de otro fondo con ese mismo volumen de empresas. ¿Que razones le han llevado a invertir en el small caps teniendo en cuenta esto?
Creo que no esta comparando con el ETF nombrado por @estructurero , Small-caps Value y ojo etf no fondo(como fondo no creo que exista).
El último párrafo del comentario de estructurero hace mención al fondo que indicó en mi comentario. Además indica que hace aportaciones periódicas. Cosa que me estoy pensando por salir del aburrimiento de MSCI World. Pero la verdad es que no encuentro razones lógicas
Tiene usted toda la razón, perdone soy yo que me he confundido.
Efectivamente.
No lo creo, que en los últimos 5 años hayan estado relativamente pegados no significa que a largo plazo lo estén. El small caps, normalmente tendrá mayor volatilidad y rentabilidad a largo plazo.
Además de que el índice small caps está bastante más diversificado que el Msci word en lo que a número de empresas y peso asignado se refiere. No creo que por tener muchas empresas ambos fondos vayan a estar correlacionados a largo plazo.
Lo normal es que a largo plazo las grandes empresas tengan menor volatilidad y rentabilidad.
Yo esto que usted dice lo veo un poco peligroso. Porque da la sensación de que piensa que todos los días su fondo tiene que hacer algo. La inversión, y mucho más la pasiva, debería plantearse como algo aburrido y a largo plazo.
Un saludo
Creo que se equivoca. En fondos con mucha diferencia en el tipo de planteamiento, puede haber dispersión significativa. Una de las dificultades de llevar bien la inversión en renta variable precisamente suele ser el no ver hasta que niveles puede aparecer dispersión cuando el sentido común tiende a pensar que es muy inferior.
Observe la diferencia a nivel de acciones europeas , con índices también grandes, entre un índice de small caps y uno general.
Que haya esta diferencia tan grande no significa que tenga que ser siempre tan grande ni en esta dirección. Pero existir diferencia puede existir. como vemos en este ejemplo.
No si al final entre el adarve altea y los vanguard no me va a quedar otra que abrir cuenta en my investor 
Otra más…
No ha podido poner un ejemplo más ilustrativo. De hecho, si reducimos la escala temporal vemos que la dispersión de resultados se reduce notablemente:
Aprovecho también para hablar de la valoración del comportamiento de un fondo a 5 años, de forma que he introducido en la gráfica el MFS European Smaller Companies. Aparentemente un fondo que invita a no entrar, ya que no aporta valor.
Sin embargo, si nos vamos a largo plazo, la historia cambia bastante:
Si bien, muchas variables habrán sufrido modificaciones (equipo gestor, etc.) las estrategias hay que valorarlas al mayor plazo posible pues a corto plazo influyen notablemente factores exógenos a la estrategia en sí.
