Muchas gracias estimado estructurero,
acabo de proceder a presentarme en sociedad,
Un saludo!
LM
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Hasta que presenten resultado al menos yo no voy a hacer nada.
Habrá que ver el impacto en la reducción de ventas que va a suponer el Virus.
¿Cómo sabe que va a bajar a 0,25€?
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En realidad no lo se, pero la trayectoria que lleva es totalmente descendente ya va hoy 0,29CHF… va a minimo historico diario
Lo primero de todo @camacho113 gracias por el análisis, es un honor ya que me considero novato en el análisis fundamental y lo que ha he hecho usted con Aryzta me parece digno de mención ya que lo puedo utilizar para el futuro en como hacer un análisis fundamental.
Tengo un par de preguntas que me gustaría hacerle( aunque entendería que no tuviera la respuesta)
1.-Al ser una empresa suiza, ha leido usted en alguna parte si va a haber ayuda hacia las empresas en Suiza?
2.-Aparte de McDonalds, que otros principales clientes tiene Aryzta?
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No he llegado nunca a encontrar cuáles son todos los clientes de Comida Rápida que tienen.
Pero, si se fija aquí, podrá ver la totalidad de las venta que suponen ese canal que se llama “QSR”
No se confunda con esto, aunque la empresa sea Suiza tiene fábricas por todo el mundo. Por lo que habría que tener una opinión de cada país a esta referencia.
En cuanto a la ayuda del Gobierno Suizo por cotizar allí, no tengo ni idea dr si recibirá ayuda.
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Pues el cierre de las hamburguesería en España y Europa no es buen vaticinio.
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Por lo visto, ha entrado UBS en el accionariado de Aryzta con un 5%. Para mi, muy buenas noticias que sumado con la sesión del viernes y la de hoy lleva mas de un 10% de revalorización,a ver si sirve para que dejen tranquila a Aryzta y pueda emprender el vuelo. Os adjunto abajo el link con la confirmación de la compra de UBS
https://ml-eu.globenewswire.com/Resource/Download/844b1c3f-be93-4201-a1e2-4157814a82ec
Por cierto, una pregunta, sabe alguien cuando presenta los próximos resultados trimestrales? Gracias
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Todos los años por mayo suele enseñar un avance del trimestre de únicamente sus ventas por lo que tampoco se podrá ver mucho el impacto del covid.
Este año creo que es el 20 de mayo.
A mí sinceramente esto no me dice nada hasta que no vea la situación de caja de la compañía.
Lo único que me generaría confianza es que los bancos no le hagan ampliar capital de nuevo y le permitan financiación por la situación del virus. Pero hasta ahora, cualquier cosa es ruido y no nos aporta mucho…
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Buenos dias, me gustaría ver si alguien me podría decir si hay alguna web donde ver las posiciones cortas que hay sobre un valor, en este caso Aryzta ( no piensen que es para ponerme corto) saludos.
En seeking alpha creo recordar que puede verlo.
Bienvenido al foro, preséntese en el hilo de bienvenida si le apetece.
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Tenemos noticias:
https://ml-eu.globenewswire.com/Resource/Download/193aa2d3-604e-4c14-aca6-ea65bb57afb9
"- Consent received from lenders for a precautionary amendment of financial
** covenants**
- Liquidity in excess of €385m at 30 April up from €360m at 24 March
- Decisive actions taken to maximise cash and reduce costs
Amendment to Financial Covenants
ARYZTA has received the requisite consent of the majority of its lenders for an amendment of its financial covenants. An agreement to formally implement the amendment
is expected to be executed shortly. The amendment shall apply to the forthcoming two
covenant tests relating to the annual Financial Statements as of the end of July 2020
and the interim Financial Statements as of the end of January 2021. The Net Debt:
EBITDA Coverage Ratio shall be lower or equal to 6.0x and the Net Interest Coverage
Ratio shall be greater than 1.5x, providing ARYZTA with increased headroom.
Liquidity Update
ARYZTA has improved its liquidity position, reflecting cash and cost actions taken and
seasonal variations. The Group currently holds liquidity in excess of €385m at 30 April,
up from €360m at 24 March 2020. "
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Quería agradecer a @camacho113 la labor desarrollada en este hilo (de auténtico sostén), en el que no he podido prodigarme porque mis actividades diarias no me dejan tiempo para analizar empresas como hacía antaño. Me comprometo a echarle un vistazo a las cuentas en este fin de semana para ver si se puede establecer un control de daños de la compañía.
Un saludo a todos.
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Se agradece la ayuda @CharlesLogan!
Tengo los resultados y los balances pasados a Excel con sus ratios etc, por si le interesa y le ahorra tiempo.
Puede descargárselos aquí:
Lo que no recuerdo es dónde guardé los escenarios que hice…
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Tenemos a un nuevo accionista que al parecer “se ha unido a Cobas” para empezar a tener peso en las decisiones.
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Uff el 5G está tan mal que “Veraison” se ha lanzado al negocio del pan… 
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https://ml-eu.globenewswire.com/Resource/Download/97306a0a-2fd5-4857-a701-1d611daafa27
Tiene pinta de que van a vender alguna división
Cobas se va a convertir en un private equity a este paso!
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https://ml-eu.globenewswire.com/Resource/Download/4002a2f4-9a81-427f-839d-626816bfb666
Es curioso, alababan mucho a Gary cuando estuvo en Smurfit Kappa y ahora se lo van a cepillar.
Uno de los motivos principales por los que entraron fue por él. Parece ser que ahora no les gusta cómo la lleva.
Es curioso porque recuerdo que en la conferencia 2020 ya soltó la pista de que si el actual equipo directivo no conseguía incrementar los márgenes de la empresa, otros lo harían.
Aquí tenemos lo que habrán ido planeando este año y el anterior.
Veremos a ver qué hacen en la junta extraordinaria.
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Se equivocaron y parece que quieren intentar solucionarlo haciendo activismo.
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Se comentó hace tiempo aquí. Sorprendió que un declarado inversor en valor esgrimiera las maravillas de este gestor como prácticamente la única razón de peso sobre la situación de Aryzta en aquella carta extraordinaria de Paramés -a mi juicio infumable- en el verano del 2018, creo que fue.
Invierte en empresas que hasta un tonto pueda dirigir, porque algún día lo hará
W.Buffet
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@agenjordi, por lo que veo el gestor de su otro fondo se ha unido al activismo!
Al final se va a quedar usted con la panadera entera!
A finales de julio podremos ver qué quieren hacer con la compañía por lo que han indicado:
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