Estoy totalmente de acuerdo con lo de “dormir mejor”, ya que se haga lo que se haga, esa es la prioridad. Todo lo demás pierde sentido si te quita el sueño.
Pero, si lo piensas bien, que más da entrar de golpe o espaciando en uno o dos años, en un plazo de inversión de 25-30 años?
Alguien puede decir, “es que así evitas meter todo de golpe en un año 2000 o 2008”. Ya, será Rappel, porque esas cagadas se ven a toro pasao. Y quién te dice que tras estar espaciando las aportaciones dos o tres años, el mercado va y se desploma cuando haces tu última compra? Haces click en el ratón y velote rojo en el sp500.
Al final cada uno tiene que encontrar su propio camino, que depende siempre de las circunstancias personales y sólo el tiempo dirá si se acertó o no.
Da igual siempre que se crea que es un buen precio castigado, esta filosofía me llevó a no invertir nada desde la segunda mitad de 2017 hasta finales de 2018… me dió miedo, mal pálpito, tanta alegría, y menos mal… Ahora estamos en un momento donde si que veo imás nteresante invertir, a pesar de los nubarrones, pero yo lo iría espaciendo en el tiempo si tuviera un capital ahorrado considerable…
Por ese mismo motivo prefiero espaciado ya que la rentabilidad final será la misma. Pero mentalmente llevo mejor poco a poco.
Pero por supuesto también entiendo que cada uno prefiera una u otra manera ya que las dos me parecen buenas.
En términos temporales si inviertes a largo plazo, da igual 1 o 2 años más o 1 o 2 años menos, lo importante al final será la rentabilidad media y el número de años que lleve componiendo.
Como todos tenemos cuñados a los que siempre hay que darles datos, llevo haciendo este cálculo para los últimos seis años y siempre sale a cuenta todo de golpe el uno de enero (respecto a hacer 12 compras mensuales). Claro, cada uno sigue el mercado que le da la gana, yo lo he hecho con los valores diarios del SP500.
En años alcistas sacas entre 60 y 90% más poniéndolo todo de golpe. En el año plano que ha habido hay un 100% de mejora, y el año pasado que fue bajista aún sacabas 20% más con todo de golpe. En los últimos seis años ni uno sólo sale a cuenta hacer prorrateo de compras, así que yo lo tengo claro
El estudio concluye también que estadísticamente es mejor meterlo todo de golpe, sencillamente porque la bolsa tiende a subir y por lo tanto el dinero invertido aprovecha esta tendencia.
Otra cosa es lo que hemos comentado muchas veces, la psicología del individuo, el conocerse a uno mismo. A ver quien es capaz de aguantar en la realidad, no en teoría, una caída del 60% justo después de haberlo metido todo.
En definitiva la cuestión que subyace es quien aguanta con el 100% invertido en RV. Ahora que los mercados están cerca de sus máximos es una buena cuestión.
Magnifico tema, con excelentes aportaciones tanto por un lado (invertir de golpe) y por otro lado (invertir poco a poco) un capital inicial, conseguido por herencia, lotería, etc…
EMHO creo que invertir de golpe dicho capital es estidísticamente mejor (mayor probabilidad de rendimiento) que invertir poco a poco, teniendo en cuenta que ese capital no lo necesitas ni necesitaras en un futuro. Te en cuenta, que si lo inviertes ahora y que sea el comienzo de un crack bursátil como el de 2002 o 2008, tu probabilidad de que te toque el el gordo es pequeña pero si te ha tocado, pues mala suerte
Otra cosa como bien dice el compañero @Segado es la psicología del individuo cuando viene borrasca (ajuste técnico de la bolsa o mala noticia economica) pensamos que es una tormenta perfecta (crack bursátil), porque según Daniel Kahneman (leer su libro “Pensar rápido, pensar despacio” vale 12 euros) los seres humanos tenemos el sesgo de la Heurística de la disponibilidad, sobre la probabilidad de que ocurra un hecho es contraria a las frías estadísticas de las matemáticas. Y tambien del sesgo de aversión a las pérdidas que masificamos las perdidas, es clasico el experimeto de que si sale cruz ganas 120 euros pero si sale cara pierdes 100 euros.
Cómo usted bien dice la bolsa tiende a subir… Por lo que, en cuántos momentos vamos a estar cerca de máximos? Con bastante frecuencia… Así pues, que significativo hay en eso de que estemos cerca de máximos? No es una situación normal?
Yo estoy con usted, pero saco la cuestión a colación de la cantidad de gente que guarda liquidez en el momento que considera que los mercados están en máximos, en definitiva eso es hacer Market Timing, cuando quizá lo que tiene más sentido es olvidarse de eso y seguir aportando.
Si lo invierte de golpe pueden pasar 3 cosas, que el mercado se quede plano, que suba o que baje. Si su estómago y su estado de humor pueden soportar ver un -10% al cabo de tres meses de hacer su aportación sin que pueda usted hacer nada por remediarlo, en mi opinión la respuesta sería todo golpe, en caso contrario un DCA
Hola a todos, he realizado el siguiente análisis que quiero compartir con vosotros:
-He descargado archivos CSV con precios semanales de investing de indices con bastantes años de registro:
*SP500
*NIKKEI
*CAC
*DAX
*IBEX
-Me sitúo en la primera semana de la serie, simulo que compro ‘participaciones’ de ese indice por valor de 1.000.000 de dos formas:
1. De golpe.
2. Cada semana durante 200 semanas (unos 4 años).
-Comparo el nº de participaciones obtenidas en cada caso y lo anoto.
-Avanzo a la siguiente semana y repito el cálculo… Esto lo hago hasta el último periodo de 200 semanas.
-Analizo el número total de periodos analizado y veo las veces que ha sido mejor Todo de Golpe sobre el DCA.
Os pego los resultados:
Nombre del archivo CSV: S&P_500_Historical_Data.csv
Comparativa del nº de participaciones obtenidas al invertir 1M el primer día o hacer un DCA de 200 semanas.
Se ha analizado el precio del indice entre los años: 1970-2019
Casos analizados : 2391
Casos en que gana ‘Todo de Golpe’: 1830
Esto supone el 76,54% de las veces.
Nombre del archivo CSV: Nikkei_225_Historical_Data.csv
Comparativa del nº de participaciones obtenidas al invertir 1M el primer día o hacer un DCA de 200 semanas.
Se ha analizado el precio del indice entre los años: 1984-2019
Casos analizados : 1657
Casos en que gana ‘Todo de Golpe’: 823
Esto supone el 49,67% de las veces.
Nombre del archivo CSV: CAC_40_Historical_Data.csv
Comparativa del nº de participaciones obtenidas al invertir 1M el primer día o hacer un DCA de 200 semanas.
Se ha analizado el precio del indice entre los años: 1987-2019
Casos analizados : 1478
Casos en que gana ‘Todo de Golpe’: 965
Esto supone el 65,29% de las veces.
Nombre del archivo CSV: DAX_Historical_Data.csv
Comparativa del nº de participaciones obtenidas al invertir 1M el primer día o hacer un DCA de 200 semanas.
Se ha analizado el precio del indice entre los años: 1988-2019
Casos analizados : 1453
Casos en que gana ‘Todo de Golpe’: 1114
Esto supone el 76,67% de las veces.
Nombre del archivo CSV: IBEX_35_Historical_Data.csv
Comparativa del nº de participaciones obtenidas al invertir 1M el primer día o hacer un DCA de 200 semanas.
Se ha analizado el precio del indice entre los años: 1991-2019
Casos analizados : 1261
Casos en que gana ‘Todo de Golpe’: 722
Esto supone el 57,26% de las veces.
Lo que yo comparo son las ‘participaciones’ que se hubieran adquirido De golpe vs DCA, por lo que creo que los dividendos favorecerían al DCA, ya que, irían desinflando el valor del indice a lo largo de esas 200 semanas.
Puedo poner cualquier periodo de DCA en semanas.
Si interesa lo puedo repetir para otro periodo y volver a pegar los resultados.
Ya, pero si lo compara con la compra total está trabajando el interés compuesto durante más tiempo y capitaliza esos dividendos cosa que no ocurre si no los tiene, pero no quiere decir que no los cobre, y eso es precisamente los que se compara el interés compuesto vs las compras, al poner 200 semanas son 3,83 años de interés compuesto.
Porque lo que habría que comparar es el valor total de la compra única vs el DCA.
Sí, estaría interesante verlo para un ejercicio completo doce meses.
Entiendo, durante el tiempo que se estaría haciendo el DCA con la compra total se habrían cobrado Dividendos pero por no disponer de la información de los dividendos pagados en los indices, la comparación se realiza sobre ‘los puntos’ del indice tal y como está construido cada uno.
pero si te ha tocado, pues mala suerte 