Buenas noches, hace varios meses empecé a interesarme por el mundo de la inversión y he estado informándome y formándome sobre cómo configurar mi propia cartera.
Inicialmente me he indexado a un fondo global y he ido haciendo aportaciones durante 3-4 meses.
Mi idea es hacer DCA cada mes durante un largo periodo (sin tiempo definido) ya que no quiero tener el 100% del ahorro mensual parado en la cuenta.
A grosso modo, la ideal inicial es tener aproximadamente el 40% de la cartera en Msci World acompañado de varios fondos de gestión activa global para complementar la inversión en grandes compañías. El resto de la cartera iría destinado a materias Primas (oro), algo de small caps y dos fondos temáticos.
En este caso estos fondos ocuparían aproximadamente el 60% de la cartera (todo es renta variable, no llego renta fija) siendo el 40% restante para oro y diversificación en small caps y sectores que refuercen mi estrategia (salud y tecnología).
En caso de querer aportar algo a mi duda, agradezco las opiniones de todos de antemano y tengan en cuenta que no todos tenemos los mismos conocimientos del mercado.
Mi opinión, con todo el respeto, mi única intención es ser claro y directo. Es la cartera de alguien que está empezando a invertir, ha visto muchos fondos de moda y quiere poner un poquito en cada uno, porque tiene esas ganas de “juguetear” con lo que le ha llamado la atención, sin un claro criterio ni estrategia. Te digo lo que suele resultar eso a largo plazo, en el mejor de los casos: regresión a la media del mercado, menos las comisiones de los fondos que no son precisamente bajas. Yo no veo sentido meter fondos con un peso del 3% y del 5% que apenas van a tener impacto en el global de la cartera, solo van a complicarte la gestión.
El mejor consejo que puedo darte, desde mi punto de vista de inversor con algo más de recorrido que ha pasado por esas fases, para alguien que está empezando: quédate con los indexados globales como grueso de la cartera, escoge como mucho 2-3 fondos si quieres para jugar con un 10% máximo de la cartera, y estudia estudia estudia estudia estudia y vuelve a estudiar. Es la manera de minimizar daños mientras no sepas bien lo que estás haciendo. Viendo esa cartera apostaría mi dedo meñique de la mano izquierda a que no te has leído “Los 4 pilares de la inversión”, y si lo has hecho, el pobre Bernstein debe estar revolviéndose
A estas alturas mi conclusión es que lo importante es entender la lógica general de su cartera y qué papel juegan (o cree que juegan, que en el fondo es lo máximo a lo que podemos aspirar) cada uno de los activos que ha escogido.
A partir de ahí, si su cartera es una buena, media o mala opción, el tiempo lo dirá. A veces parece que exista una especie de cartera perfecta a la que todos hemos de llegar después de mucho evaluar opciones y aprender. Y la verdad es que cada uno debe entender su proceso como algo personal y acorde a si mismo, que la situación, mentalidad y sesgos de cada uno son cuestiones únicas. Lo de sentirse cómodo creo que es un término bastante manoseado pero en el fondo yo opino que es lo más importante de todo porque los resultados, como le dije antes, no los sabemos de antemano y estar realmente convencido de lo que hace es la única garantía de que pueda perseverar en su proceso a lo largo de los años. ¿Su cartera tiene un discurso lógico? ¿Qué espera de cada activo? ¿Dentro de cada activo por qué tiene una u otra opción? ¿Si caen o si suben mucho se sentiría bien manteniendolos en cartera? Etc.
Hacerse preguntas y responderlas es una buena forma de ir gestionando, y sobre todo, el tiempo y los vaivenes del mercado le irán haciendo aprender cosas que no es posible interiorizar antes de pasar por ellas.
Mucha suerte y le recomiendo dedicarle buenas sesiones de lectura al foro, que hay excelentes reflexiones sobre diversas cuestiones que nos sirven a todos para seguir asentando ideas.
La pregunta es que entiende usted por diversificación, algo que todo el mundo suele citar pero que valorar que significado real le da uno y en base a que, no suele ser tan fácil.
Vamos que posible problema le ve a darle un 40% a un índexado global de Vanguard y porque lo cree más problemático que darle un 10% a un fondo sectorial tecnológico o un 20% a un ETC de oro.
Como ya han comentado otros compañeros, creo que menos es más. Tener posiciones que pesen menos de un 10% no aporta nada y solo crea una falsa sensación de diversificación.
Igual que meter fondos de tecnología, cuando el índice ya va bien cargado de ella, aporta poca diversificación.
Me parece muy buena idea que el core sea un fondo global indexado, pero para aportar diversificación a eso, podría añadir: emergentes y small caps (por la parte de RV), RF (esto es lo más difícil de seleccionar, pero creo que si busca diversificar es necesario), y si le gusta el oro u otras MP también van a diversificar, incluso Bitcoin para el que sea un convencido en la tesis. He citado ejemplos de tipos de activos que sirven para diversificar al core (RV Global indexado), no significa que deba añadir todos, son solo ejemplos, cualquier decisión siempre debe ser por convencimiento propio. En este examen no se puede copiar, porque no hay una respuesta válida, cada uno debemos encontrar nuestro propio camino.
Si le gusta combinar gestión activa con pasiva, debe buscar fondos que tengan sentido dentro de la cartera, por ejemplo, para la parte de small caps, en lugar de un índice puede optar por un fondo activo en el cuál confíe.
En resumen diversificar no es coleccionar fondos, es buscar activos descorrelacionados. Se puede tener una cartera con 2 fondos (RV Global y RF Global) y ya estaría más diversificado que su cartera de 10 fondos.
Ni menciona su objetivo ni el objetivo de cada activo en su cartera, ¿Cómo van a darle una opinión si no comenta ni lo básico? se han tomado más tiempo en responderle de lo que le ha costado a usted hacer el post y ni ha respondido posteriormente a los comentarios.
Luego se extrañan porque se percibe un entorno hostil hacia los novatos que vienen aquí a volcar sus dudas… Y aún así hay gente amable que pierde su tiempo respondiendo.
Buenos días, me gusta que me hayas respondido a la publicación con tanta amabilidad.
Vas a ser el primero al que agradezca el mensaje siendo el único que no ha aportado nada ni a mi ni al resto que lee el foro.
Como has dicho, soy novato y hay muchas cosas que se me escapan y que todavía no se analizar, pero creo que el mejor aprendizaje se obtiene en el campo de juego y no desde la barrera, por eso me animé a invertir antes de saberlo todo, como parece que lo sabes tú.
Antes de responder a los demás compañeros me gustaría analizar todo lo que me han respondido para poder sacar conclusiones que me ayuden a seguir aprendiendo.
Cada persona tiene su vida personal y sabe el tiempo o los momentos que le puede dedicar a este foro, pero bueno, por lo menos que este mensaje sirva para agradecer a dmironmtz, agenjordi, Jules_winnfield y a pajarillo sus mensajes.
@AlanTuring tiene la extraña capacidad de decir ciertas cosas claras, para quien quiera escucharlo. Igual las formas son poco agradables pero el fondo sí que suele ser muy interesante.
Le recomiendo que reflexione sobre donde comenta que
Vamos que al final hay ciertos conceptos que se dan por sentados como diversificación, volatilidad, riesgo, objetivos, etc. que en realidad son bastante más complejos y uno va dándoles vueltas durante toda su trayectoria inversora.
Y en las redes de inversión se suele terminar confundiendo fácilmente el quien con el que.
No se preocupe, shame on me, dejaré el hilo, esperaré con ganas sus reflexiones sobre lo que le han comentado y esperaré con expectación como posteriormente ayuda a otros neófitos en el foro para agradecer que a ud. en sus inicios le echaron una mano.
Tuvimos un profesor en el colegio de curas que era muy majo en su hora de clase nos dejaba ir al patio a jugar a futbol. Otros eran muy exigentes y pesados con tareas y exámenes.
Hoy todos agradecemos los profesores exigentes que tuvimos.
@Magronsio algunas reflexiones personales que espero le puedan servir.
Si está convencido al 100% de su cartera, ya tiene la parte más importante del trabajo hecha. Como se ha comentado en muchos hilos del foro, cada cartera de inversión es única, como quien la posee; lo importante es que se adapte a su perfil y le haga sentir cómodo.
Al compartir su cartera, diseñada meticulosamente, debe ser consciente de que al exponerla en un foro público se arriesga a recibir opiniones contrarias. Esto puede desafiar su ego y sus sesgos de confirmación, lo que, según su personalidad, podría hacerle sentir atacado. Sin embargo, no debería verlo de esa manera.
Algunas opiniones, como en muchos otros debates del foro, pueden sonar engreídas y presuntuosas, haciéndole sentir inferior por saber menos sobre el tema. Otras serán más amables, pero en el fondo, casi todas le invitan a seguir formándose para tomar mejores decisiones.
El verdadero aprendizaje en la inversión es continuo. Aunque diseñe una cartera con la que se sienta cómodo hoy, el tiempo, la experiencia y el conocimiento pueden hacer que su perspectiva evolucione. No se trata de cambiar de estrategia con cada nueva opinión, sino de estar abierto a mejorar su enfoque sin perder de vista sus principios y objetivos a largo plazo.
Yo ya sé que me iba, pero quiero comentar que para mi este hilo no es sobre inversión, quizás esto sorprenda a más de uno, pero yo considero este foro un espacio donde se debate y se comparten ideas y esto, si no compartes unos valores básicos no es posible ni sostenible. Quizás peco de prejuzgar, pero he visto demasiadas veces lo siguiente:
Llega alguien y expone su cartera, como si fuera lo más importante del mundo, sin apenas haber leído el foro, donde hay un hilo específico para ello. Muchos ni se presentan, ni han escrito previamente, ni se molestan en entender las dinámicas del lugar, como por ejemplo la tontería de hablarse de usted.
A mi me gusta la gente que da antes de recibir, así lo he hecho yo siempre que he podido en mi vida, no digo que sea obligatorio, pero es algo que me gusta ver, pero ante todo me gusta la gente que respeta y entiende que el tiempo de los demás es valioso. A todos nos gustan las respuestas rápidas, pero mostrar elaboración en las preguntas y como las planteas ayuda mucho a percibir que esa persona realmente le está poniendo empeño, es algo similar a enviar el mismo CV a 1000 empresas sin personalizarlo.
Para más inri, hay mucha gente que ni responde a lo que le comentan y no vuelve a aparecer jamás una vez recibida su respuesta y si se les critica pierden rápidamente las formas, el día que esa gente prolifere por el foro yo lo dejaré y no pasará nada, pero yo tengo claro no voy a cambiar mi forma de ver las cosas por que molesten mis formas.
Como especialista en meterse en todos los charcos, voy a decir que +D me parece un sitio excelente, pero si tuviese que ponerle un pero es que tiene una alta barrera de entrada.
Llevo aquí algo más de un año y lo viví: aunque hay más ejemplos, voy a poner uno que sucedió (fue mi amigo cibernético y colega Helm y obtuvo un alto número de “me gusta”) cuando dije que tenía huevos puestos (sin decir cuántos) en Cobas, Santander y Telefónica.
Ejemplo:
"Hola, si tiene usted expectativas de sacarla del estadio con Kobas, Telefonica y el San, en vez de las cuentas del Gran Capitán, este post bien podría llamarse Las Cuentas de la Lechera
De buen rollo, un saludo!
"
“Es lo que hay”, que decimos ahora los aspirantes a filósofos.
Usted que es un hombre leído, recordará las enseñanzas del cuento de agua a las manos del Conde Lucanor de Juan Manuel. Efectivamente, hay que acojonar a los nuevos, que piensen muy bien lo que van a decir antes de abrir un hilo. De otra manera, corremos el riesgo que nuestro querido foro sea okupado por el cuñadismo que campa a sus anchas por internet.
Dicho esto, he reconocido implícitamente mi error, pidiendo públicamente que sea invitado al poscar. Comentario que por cierto también tuvo tropecientos likes. De forma que si no va, vamos a tener que pensar que es usted un
y obtuvo un alto número de “me gusta”) cuando dije que tenía huevos puestos (sin decir cuántos) en Cobas, Santander y Telefónica.
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